Ödeme devleri geçen ay ne yaptı?
Editör :Sleepy.txt yazıldı
: Kaori
Geçtiğimiz ay ödemeler sektörünü takip etmediyseniz bazı önemli haberleri kaçırmış olabilirsiniz.
29 Eylül'de Stripe ve OpenAI, ChatGPT kullanıcılarının satıcının web sitesine atlamak zorunda kalmadan doğrudan sohbet penceresinden alışveriş yapabileceklerini ortaklaşa duyurdu. Ertesi gün Visa, finansal kurumların USDC ve EURC ile sınır ötesi anlaşmalar yapmasına olanak tanıyan bir stablecoin ön mevduat pilot uygulaması başlattı. Başka bir gün sonra Stripe başka bir hamle yaptı ve herhangi bir işletmenin kendi stablecoin'ini çıkarmasına olanak tanıyan "Açık İhraç" adlı bir platform yayınladı.
9 Ekim'de piyasada Mastercard ve Coinbase'in stablecoin altyapı şirketi BVNK için 15 ila 2,5 milyar dolar arasında değişen fiyatlarla teklif verdiği haberi geldi. Ve geçen yılın Aralık ayı itibarıyla şirketin değeri yalnızca 750 milyon dolardı.
Bu buzdağının sadece görünen kısmı, zaman çizelgesini Eylül ayının tamamına uzatırsanız, Mastercard, Google, Visa ve Stripe'ın yapay zeka ödemeleri ve stablecoin'ler alanındaki büyük hamlelerini neredeyse aynı zaman aralığında yayınladığını göreceksiniz.
Önemli Haber Olayları Özeti
Ayın önemli olaylarının eksiksiz bir incelemesiyle başlayalım.
Bir ayda gişe rekorları kıran dokuz haber, bu yoğunluk ödemeler sektöründe nadirdir. Daha da önemlisi, bu haberler münferit ürün sürümleri değil, birbirlerini yansıtıyor ve katman katman ilerliyorlar.
Yapay zeka ajanları için kim yasa çıkaracak
? Yapay zeka ajanları insanlar adına ödemeleri başlatmaya başladığında, gerçekten zor sorular ortaya çıkıyor - kim yetki veriyor, kim sorumlu ve yapay zeka yanıltıcı bir işlemin tamamlanmasını nasıl önleyebilir?
Geleneksel ödeme sistemleri, insanların kişisel olarak satın al düğmesine tıklayacağı basit bir önerme üzerine inşa edilmiştir. Ancak bu öncül bozulduğunda, tüm yetkilendirme ve hesap verebilirlik mekanizmasının yeniden tasarlanması gerekir.
Stripe ve OpenAI'nin cevabı "Paylaşılan Ödeme Tokenları" veya kısaca SPT'dir. Bu, yapay zeka aracılarının, kullanıcının gerçek hesabına veya kart bilgilerine erişmeden kullanıcılar adına ödeme başlatmasına olanak tanıyan yeni bir ödeme ilkesidir. Her SPT, belirli bir satıcı ve alışveriş sepeti toplamıyla sınırlıdır ve yapay zekaya kullanıcı gizliliğini ve güvenliğini korurken yeterli ödeme yetkisi verir.
--
> Stripe işlemleri kolaylaştırır, dolandırıcılık tespiti uygular ve gerçek zamanlı olarak token kontrolünü uygular|Kaynak: Stripe ChatGPT'nin
anında ödeme özelliği bu teknolojiye dayanmaktadır ve kullanıcıların doğrudan sohbet üzerinden Etsy'de ürün satın almalarına olanak tanır. Yakında bu özellik, Glossier, Vuori, Spanx, SKIMS ve daha fazlası gibi markalar da dahil olmak üzere Shopify satıcılarını kapsayacak şekilde genişletilecek.
Google farklı bir yol seçti. Üç doğrulanabilir dijital kimlik bilgisi kullanan AP2 protokolünü önerir: Niyet Talimatı, Sepet Talimatı ve Ödeme Talimatı. Niyet Talimatı, kullanıcının aracıya satın alma yetkisi verdiği koşulları tanımlar; Sepet Talimatı, kullanıcı tarafından belirli bir alışveriş sepeti için kriptografik imza yetkilendirmesidir; Ödeme Talimatı, ödeme ağlarına ve ihraççılara bunun bir yapay zeka aracısını içeren bir işlem olduğunu bildirir.
Bu mekanizma, ayrıntılı kontrol ve izlenebilir denetim izleri sağlar. Google, AP2'nin açık bir protokol, A2A ve Model Bağlam Protokolü'nün bir uzantısı olduğunu ve tek bir şirkete ait olmadığını vurguluyor.
Mastercard'ın stratejisi daha pragmatik. "Agent Pay" teknolojik yeniliği vurgulamaz, temel değeri uyumluluktur. Mastercard, ödeme ağının ana akım yapay zeka aracı ekosistemiyle sorunsuz bir şekilde entegre olabilmesini sağlamak için Stripe, Google ve Ant International'ın Antom'u gibi platformlarla ortaklık kuruyor.
Her üç protokol de yaklaşık olarak aynı anda başlatıldı. Aynı sorunu çözmeye çalışırlar ama tamamen farklı yollar izlerler. Stripe önce sahneyi işgal etmeyi ve ardından standardı tanıtmayı seçti; Google, uygulamaları çekmeden önce standartları belirler; Mastercard liderlik etmek istemiyor ama yok olmak da istemiyor.
Tarih, standarda hakim olanın geleceği kontrol edeceğini defalarca kanıtladı. Protokoller üzerindeki bu savaş, yapay zeka iş çağındaki güç ortamını sessizce belirliyor.
Stablecoin'ler için savaş
Stablecoin'lerin işlem hacmi, iki büyük ödeme devi Visa ve Mastercard'ın toplamını çoktan aştı. Bu rakam, sektörün, stablecoin'lerin artık kripto dünyasında deneysel nesneler olmadığı, küresel finansal sistemin altında yatan tesis haline geldiği yönündeki ihtiyatlılığını yeniledi. Yapay zeka temsilcisi ödemelerinin artmasıyla birlikte bu eğilim daha da güçlendi.
Yapay zeka aracılarının ihtiyacı olan şey, her türlü hava koşuluna uygun, anında ödeme, düşük maliyetli, programlanabilir bir ödeme yöntemidir. Geleneksel banka havaleleri genellikle birkaç gün sürer ve sınır ötesi ödemelerin birden fazla aracı katmanından geçmesi gerekir. Stablecoin'ler, saniyeler içinde yapılan ödemeler, son derece düşük ücretler ve karmaşık ödeme mantığını yürütmek için akıllı sözleşmelerle birleştirilebilmeleriyle bu ihtiyaca neredeyse doğal bir uyum sağlıyor.
Google'ın AP2 protokolü, birincil ödeme aracı olarak stabilcoinleri açıkça dahil etti. Tasarımlarında, stablecoin'ler yapay zeka ajanları arasında ortak bir dildir ve hem dijital verim hem de para birimi istikrarı sağlar.
Geleneksel ödeme devleri yanıt vermek için farklı stratejiler seçti.
Visa, finansal kurumların Visa Direct hesaplarına USDC ve EURC ile fon sağlamasına olanak tanıyan bir stablecoin ön para yatırma pilotu başlattı. Başka bir deyişle, stablecoin'ler artık Visa sistemi dışındaki rakipler değil, ağa dahil ediliyor. Visa ürün müdürü Mark Nelsen, Reuters'e verdiği röportajda, küresel ödeme sisteminin altında yatan yazılımın yeniden inşa edilmesinin son derece zor olduğunu ve stablecoin teknolojisini mevcut süreçlere entegre etmenin daha gerçekçi bir yol olduğunu söyledi.
Stripe'ın Açık İhracı daha da agresif bir şekilde ilerliyor. Bu platform yalnızca stablecoin ödemelerini desteklemekle kalmıyor, aynı zamanda herhangi bir işletmenin kendi stablecoin'ini çıkarmasına ve daha da önemlisi şirketlerin rezervlerin faydalarını paylaşmasına olanak tanıyor.
Geçmişte Circle ve Tether gibi ihraççılar, kullanıcıların yatırdığı dolarları Hazine bonosu gibi düşük riskli varlıklara yatırıyor ve tüm gelirler kendilerine ait oluyordu. Stripe, ihraççıların gelirlerini işletmelerle paylaşmasına izin vererek bu modeli kırıyor.
Stripe Başkanı William Gaybrick, düzenleyici çerçevenin kademeli olarak netleşmesinin, işletmelerin stablecoin alanına giriş engelini önemli ölçüde azalttığına inanıyor. Gelecekte düzinelerce hatta yüzlerce kurumsal stablecoin'in ortaya çıkmasını bekliyor. Open Issuance, Ethereum, Solana ve Stripe'ın tescilli Tempo blok zinciri dahil olmak üzere birden fazla zinciri destekler.
Ve BVNK'nin ihale savaşı, stablecoin altyapısının gerçek değerini ortaya koyuyor.
2021 yılında kurulan şirket, birden fazla yerde kapsamlı bankacılık ortaklıkları ve finansal lisanslarla işletmelerin stabilcoinler ve fiat para birimleri arasında sorunsuz bir şekilde dönüşüm yapmasına yardımcı olmaya odaklanıyor ve 20 milyar dolardan fazla işlem gerçekleştiriyor.
Geçen yılın Aralık ayında BVNK'nin değeri yalnızca 750 milyon dolardı. Bir yıldan kısa bir süre içinde değerleme 15 ila 2,5 milyar dolara yükseldi. Mastercard ve Coinbase şirket için yarışırken, Visa ve Citigroup yatırım yolunda yer alıyor.
BVNK Kurucuları Soldan sağa: Chris Harmse, Jesse Hemson-Struthers ve Donald Jackson|Kaynak: BVNK
BVNK'nin önemi, geleneksel fiat para sistemi ile hızla genişleyen stablecoin ağı arasında köprü kurmasında yatmaktadır. Yapay zeka ödemeleri bağlamında bu tür köprülerin değeri yeniden tanımlanıyor. Kim bu konuda ustalaşırsa, eski ve yeni finansal sistemler arasında önemli bir kanala sahiptir.
Mastercard için BVNK'nin satın alınması, stablecoin altyapısını hızlı bir şekilde yenileyebileceği ve yeni teknoloji dalgasında marjinalleşmekten kaçınabileceği anlamına geliyor. Coinbase için bu, kripto dünyasına ait bir Stripe oluşturmak için borsalardan daha geniş ödeme alanına geçerek stratejik genişleme fırsatıdır.
BVNK'nin değerlemesindeki artış, piyasanın stablecoin altyapısını yeniden fiyatlandırmasını yansıtıyor. Yapay zeka ödemeleri çağında bu şirketler, geleneksel finansal sistemdeki takas odaları gibi bir rol oynuyor ve yalnızca işlemleri değil aynı zamanda değer akışının altında yatan kanalları da yönetiyor.
Trafiğe giriş protokolleri ve altyapısı için rekabet
silahlanmadır, ancak asıl savaş alanı uygulama katmanındadır. Kullanıcıları satın alma işlemlerini yapay zeka platformunda tamamlamaya alıştırabilen kişi, gelecekteki işlerin boğazını tutacak.
ChatGPT'nin anında ödeme özelliği bir dönüm noktası olayıdır. Bu, yapay zeka aracı ödemelerinin konseptten gerçeğe ilk çekimi. Kullanıcılar, ChatGPT ile doğrudan görüşmelerde Etsy'de ürün satın alabilir ve satıcının web sitesine atlama ihtiyacını ortadan kaldırabilir. Stripe ödeme altyapısını sağlar ve OpenAI rampadaki trafiği sağlar ve ikisinin birleşimi yeni bir alışveriş deneyimi yaratır.
--
Kullanıcılar, ChatGPT, satıcılar ve ödeme işlemcileri arasındaki > etkileşim|Kaynak: ChatGPT Bu
özellik yakında Shopify satıcılarını da kapsayacak şekilde genişletilecek ve Glossier, Vuori, Spanx ve SKIMS gibi markalar şimdiden bu özelliğe katılmaya hazır. Sam Altman, AI Commerce'in başlangıç noktasının bu olduğunu söylüyor.
Google da hamlelerini hızlandırıyor. Önümüzdeki aylarda AI Mode'un alışveriş arayüzünü genişleteceğini, fiyat takibi ve doğrudan satın alma özellikleri ekleyeceğini duyurdu. Kullanıcılar AI Modunda göz atabilir, karşılaştırabilir ve sipariş verebilir ve işlemler nihayet Google Pay aracılığıyla tamamlanır.
Şaşkınlık çok geride değil. Yapay zeka arama motoru, kullanıcıların doğrudan sohbet arayüzünden ödeme yapmasına olanak sağlamak için PayPal ile ortaklık kurarak "Pro ile Satın Al" özelliğini başlattı. Ayrıca, satıcıların kolayca erişebileceği bir platform arka ucu olan Firmly.ai'i de entegre eder.
BCG, 6 Ekim'de yayınlanan bir raporda önemli bir veri setini açıkladı. Temmuz 2025'te, GenAI tarayıcılarından ve sohbet hizmetlerinden gelen ABD perakende web sitesi trafiği bir önceki yıla göre %4.700 arttı. Bu kullanıcılar ayrıca geleneksel ziyaretçilerden farklı davranarak sitede %32 daha fazla zaman geçiriyor, %10 daha fazla sayfada geziniyor ve hemen çıkma oranı %27 daha düşük.
Daha da önemlisi, genellikle satın alma kararlarının ikinci yarısında siteye gelirler. Bu, Adobe'nin verileriyle daha da doğrulanıyor ve tüketicilerin yarısından fazlası 2025'in sonuna kadar satın alma işlemleri için yapay zeka asistanlarını kullanmayı bekliyor.
Trafik girişi yeniden yazılıyor. Geçmişte insanlar e-ticaret sitelerine arama motorları veya doğrudan erişim yoluyla giriyordu; Artık yapay zeka platformları yeni giriş noktası haline geliyor. Tüketiciler ChatGPT veya Google AI Modunda alışveriş yapmaya alıştıkça perakendecilerin web siteleri anlamını yitiriyor olabilir.
Bu değişikliğin sonuçları geniş kapsamlıdır. Markaların onlarca yıl boyunca kurduğu doğrudan müşteri ilişkileri, yapay zeka platformları tarafından yeniden ele geçirilebilir. Tüketici davranışı verileri ve işlem kayıtları artık perakendecilere ait olmayacak, ancak yapay zekanın veritabanına aktarılacak.
Kurallar üzerine bir savaş
Geçtiğimiz ay boyunca ödeme devlerinin üç cephede elinden geleni yaptığını gördük.
Protokol katmanında, Stripe'ın ACP'si, Google'ın AP2'si ve Mastercard'ın Agent Pay'i temel bir teklif için rekabet ediyor: yapay zeka aracıları için kuralları kim belirleyecek. Bu protokoller, yapay zeka aracılarının ödemeleri nasıl başlattığını, nasıl yetkilendirildiklerini ve nasıl sorumlu tutulduklarını tanımlar. Anlaşmaya hakim olduğunuzda, AI Commerce çağında konuşma hakkına sahipsiniz.
Altyapı katmanında, Visa'nın stablecoin pilotu, Stripe'ın Açık İhracı ve BVNK etrafındaki ihale savaşı başka bir soruyu yanıtlıyor: değer akışını kim kontrol edebilir. Stablecoin'ler, işlem hacmi açısından geleneksel ödeme ağlarını geride bıraktı ve yapay zeka aracı ödemeleri için başvurulacak araç haline geliyor. Stablecoin altyapısına kim sahipse, yeni dönemde tasfiye etme ve basım yapma hakkına sahiptir.
Uygulama katmanında, ChatGPT'nin anında ödeme özelliği ve Google'ın Yapay Zeka Modu son engel için yarışıyor: yeni trafik girişinin kim olabileceği. Kullanıcılar yapay zeka platformlarında satın alma işlemlerini tamamlamaya alışmaya başladıkça, perakendecilerin resmi web siteleri ve marka portalları sessizce değiştiriliyor. Trafiğin devri, ticari gücün devri anlamına gelir.
Görünüşte dağınık olan bu eylemler aslında aynı hedefe işaret ediyor: Yapay zeka aracılarının yeni tüketici türü haline geldiği bir zamanda iş operasyonlarının altında yatan kuralları yeniden tanımlamak.
Bu, insanlardan temsilcilere, markalardan algoritmalara, ödeme ağlarından stablecoin altyapısına kadar gücün yeniden yapılandırılmasıdır. Her teknolojik devrim, güç haritasının yeniden çizilmesini beraberinde getirir ve yapay zeka ödemeleri de bir istisna değildir.
Bu savaşta belki de en dikkat çekici şey kimin kazanacağı değil, kimin dışlanacağıdır.
BVNK'nin değerlemesi bir yıldan kısa bir süre içinde üç katına çıktı ve sinyal bundan daha net olamazdı. Piyasa, tüm ödeme ekosistemini yeniden fiyatlandırıyor. Hala bekleyen ve görenler, içeri girmek için pencereyi kaçırabilirler.
Geçtiğimiz ay yaşananlar değişimin başlangıç noktası değil, ivmelenmenin başlangıcıdır. Düzenlemenin ana hatları şekillendi, teknolojinin yetenekleri olgunlaştı ve pazar ihtiyaçları ortaya çıktı. Geriye kalan tek şey uygulama ve rekabet.
Yeni bir iş düzeni şekilleniyor ve konumlarının değiştiğinin henüz farkına varmayan şirketler bu yeniden yapılanmanın bedelini ödeyecek.